Почему позиция по фьючерсам на Bybit часто уходит в минус? Разбираемся в деталях
Вы столкнулись с тем, что любая открытая вами позиция по фьючерсам на Bybit (или любой другой криптобирже) сразу же уходит в минус? Это распространённое явление, которое может вызывать недоумение и фрустрацию у начинающих трейдеров. Причин тому несколько, и они связаны как с особенностями работы фьючерсных рынков, так и с психологией самого трейдинга. Давайте разберёмся в этих факторах подробно, простым и понятным языком.
Комиссии и их влияние: невидимый враг трейдера
Первое и, пожалуй, одно из самых очевидных объяснений – это торговые комиссии. При каждой сделке, будь то открытие или закрытие позиции, биржа взимает определённый процент от суммы сделки. На Bybit, как и на других площадках, существуют комиссии за мейкера (создателя ликвидности, который размещает ордер, который не исполняется немедленно) и тейкера (пользователя, который исполняет существующий ордер).
* Комиссия тейкера: Когда вы открываете позицию, размещая рыночный ордер, вы выступаете в роли тейкера. Это означает, что вы сразу же платите комиссию. Эта комиссия, пусть и небольшая в процентном отношении (обычно около 0.05% — 0.075% на Bybit), мгновенно уменьшает стоимость вашей позиции. То есть, вы купили актив, но уже заплатили за это, и ваша позиция сразу же оказывается немного «ниже» цены покупки.
* Комиссия за закрытие: Когда вы будете закрывать позицию, вы снова заплатите комиссию (либо тейкера, либо мейкера, в зависимости от того, каким ордером вы закрываетесь). Таким образом, каждая сделка «съедает» часть вашей прибыли или увеличивает ваш убыток.
Пример: Вы открыли длинную позицию (лонг) по BTCUSDT на 1000 USDT с плечом 10x. Общая стоимость позиции – 10 000 USDT. Если комиссия тейкера составляет 0.075%, то при открытии позиции вы заплатите 7.5 USDT. Это значит, что для того, чтобы выйти в ноль, цена BTC должна вырасти не просто на доли процента, а на сумму, покрывающую эту комиссию.
«Спред» между ценами покупки и продажи: ещё один фактор
Помимо комиссий, существует ещё один важный фактор – спред (разница между ценой покупки и продажи актива). На бирже всегда существует два типа ордеров:
* Bid (цена покупки): Цена, по которой покупатели готовы купить актив.
* Ask (цена продажи): Цена, по которой продавцы готовы продать актив.
Когда вы видите текущую «рыночную цену», это, как правило, среднее значение или цена последней сделки. Если вы открываете позицию лонг (покупаете), вы делаете это по цене Ask. Если вы открываете позицию шорт (продаёте), вы делаете это по цене Bid.
* При открытии лонга: Вы покупаете по цене Ask, которая всегда выше цены Bid. Сразу после покупки, если вы попытаетесь продать, вы продадите по более низкой цене Bid. Эта разница и есть ваш мгновенный убыток.
* При открытии шорта: Вы продаёте по цене Bid, которая ниже цены Ask. Если вы тут же попытаетесь откупить, вы откупите по более высокой цене Ask. Опять же, мгновенный убыток.
Размер спреда зависит от ликвидности актива. На высоколиквидных парах (например, BTCUSDT, ETHUSDT) спред обычно небольшой, но на менее популярных парах или в периоды высокой волатильности он может быть значительным.
Психология трейдера: страх, жадность и неопытность
Очень часто причиной мгновенного ухода в минус является психология трейдера. Начинающие игроки на фьючерсных рынках, где присутствует высокое плечо и скорость движений, склонны принимать эмоциональные решения.
* Страх упустить выгоду (FOMO): Видя, как цена растет или падает, начинающий трейдер боится «упустить поезд» и открывает позицию в спешке, не анализируя рынок должным образом. Часто такие позиции открываются «на хаях» или «на низах», что сразу же обрекает их на убыток, как только рынок совершает коррекцию.
* Жадность: Желание быстро заработать крупную сумму приводит к использованию чрезмерного плеча. Это увеличивает как потенциальную прибыль, так и потенциальный убыток. Небольшое движение против позиции может привести к быстрой ликвидации.
* Неправильное управление рисками: Неопытные трейдеры часто не устанавливают стоп-лоссы или ставят их слишком далеко, надеясь на «авось». В результате, даже небольшое движение против позиции может привести к значительному убытку.
* Отсутствие торговой стратегии: Торговля без чёткой стратегии, основанной на анализе рынка, часто превращается в азартную игру, где шансы на успех минимальны.
* Попытка «поймать нож»: Часто трейдеры пытаются открыть короткую позицию, когда цена активно падает, или длинную – когда цена активно растёт. Это очень рискованная стратегия, так как рынок редко движется в одном направлении бесконечно, и любая коррекция может привести к убытку.
Использование плеча: обоюдоострый меч
Плечо (leverage) – это инструмент, который позволяет управлять гораздо большим объёмом средств, чем вы реально внесли на счёт. На Bybit доступны высокие плечи, что привлекает многих трейдеров. Однако, высокое плечо – это обоюдоострый меч:
* Увеличение потенциальной прибыли: Если рынок движется в вашу сторону, прибыль увеличивается пропорционально плечу.
* Увеличение потенциального убытка: Если рынок движется против вас, убыток также увеличивается. Более того, при высоком плече даже небольшое движение против вашей позиции может привести к ликвидации – полной потере средств, вложенных в эту позицию.
Когда вы открываете позицию с плечом, она мгновенно оказывается в минусе, потому что цена исполнения вашей сделки (с учётом комиссии и спреда) уже не является идеальной. Чтобы выйти в плюс, цена должна пройти не только эти начальные затраты, но и принести вам определённую прибыль.
Как минимизировать мгновенные убытки?
Хотя полностью избежать начального минуса, связанного с комиссиями и спредом, практически невозможно (если только у вас нет особых торговых условий или бонусов), можно минимизировать его влияние и быстрее выйти в плюс:
1. Используйте лимитные ордера: Вместо рыночного ордера (который исполняется немедленно по текущей цене) используйте лимитный ордер. Вы указываете цену, по которой хотите купить или продать, и ваш ордер исполнится только тогда, когда рынок достигнет этой цены. Это позволяет получить более выгодную цену исполнения и минимизировать влияние спреда.
2. Выбирайте активы с высокой ликвидностью: На парах с высокой ликвидностью спред обычно меньше, а комиссии могут быть выгоднее (например, для мейкеров).
3. Используйте меньшее плечо: Чем меньше плечо, тем меньше размер мгновенного минуса в процентном выражении и тем меньше риск ликвидации. Начните с плеча 2x-5x, пока не освоите рынок.
4. Торгуйте с стратегией: Разработайте и следуйте чёткой торговой стратегии, основанной на техническом или фундаментальном анализе. Определите точки входа, цели по прибыли и уровни стоп-лоссов.
5. Устанавливайте стоп-лоссы: Стоп-лосс – это ваш главный инструмент защиты от больших убытков. Он автоматически закроет вашу позицию при достижении определённого уровня убытка.
6. Анализируйте комиссии: Изучите структуру комиссий на Bybit. Иногда выгодно быть мейкером, размещая лимитные ордера, так как комиссии для мейкеров обычно ниже, чем для тейкеров.
7. Практикуйтесь на демо-счёте: Перед тем, как рисковать реальными деньгами, потренируйтесь на демо-счёте Bybit. Это позволит вам освоить платформу, протестировать стратегии и понять, как работают комиссии и плечо, без риска потери средств.
Заключение: понимание – ключ к успеху
Открытие позиции, которая сразу уходит в минус на фьючерсных рынках, – это нормальное явление, обусловленное механизмами работы биржи (комиссии, спред) и особенностями использования плеча. Главное – понимать эти причины и научиться управлять ими. Вместо того чтобы расстраиваться, воспринимайте этот «начальный убыток» как часть процесса. Сосредоточьтесь на правильном управлении рисками, выборе выгодных точек входа, использовании лимитных ордеров и разработке надёжной торговой стратегии. Понимание этих аспектов поможет вам превратить этот «неизбежный» минус в стартовую точку для вашего будущего успеха на фьючерсных рынках Bybit.
